Carlsquare hat die börsennotierte Beteiligungsgesellschaft Blue Cap AG („Blue Cap“) beim 100%-igen Verkauf der Neschen Coating GmbH („Neschen“) an die ATP adhesive systems AG („ATP“) beraten. Der Verkauf spiegelt den erfolgreichen Investitionsansatz von Blue Cap wider, Neschen aus einer Schieflage heraus zu erwerben und nach Umsetzung einer Turnaround-Strategie an einen neuen Eigentümer zu überführen, mit dem das Unternehmen nachhaltig profitabel wachsen kann.
Die Blue Cap AG ist eine im Jahr 2006 gegründete und am Kapitalmarkt notierte Beteiligungsgesellschaft mit Sitz in München. Blue Cap erwirbt mittelständische Unternehmen aus dem B2B-Bereich in Sondersituationen und unterstützt sie in ihrer unternehmerischen Entwicklung mit dem Ziel, sie später gewinnbringend zu veräußern. Die erworbenen Unternehmen haben ihren Sitz in der DACH-Region, erwirtschaften einen Umsatz zwischen EUR 20 und 200 Millionen und verfügen über ein nachhaltig stabiles Kerngeschäft.
Neschen ist ein international führendes Unternehmen für moderne selbstklebende Produkte und hochwertige beschichtete Medien für ein breites Anwendungsspektrum in den Bereichen Buchschutz und -reparatur, grafische Medien und industriellen Anwendungen. Blue Cap hatte das niedersächsische Unternehmen 2016 aus der Insolvenz übernommen. Dank verschiedener Initiativen kehrte Neschen 2023 auf einen profitablen Wachstumspfad zurück.
ATP ist seit über 30 Jahren ein Pionier in der Entwicklung von leistungsstarken, lösungsmittelfreien selbstklebenden Produkten. Mit Produktionsstandorten in Deutschland, den USA und Großbritannien sowie dem Hauptsitz in der Schweiz beliefert ATP ein breites Spektrum von Branchen mit maßgeschneiderten selbstklebenden Lösungen, die höchste Ansprüche an Nachhaltigkeit und Qualität erfüllen. ATP ist ein Portfoliounternehmen des US-amerikanischen Private Equity Investors Arsenal Capital Partners.
Durch die Übernahme von Neschen erhöht ATP seine Produktionskapazitäten erheblich, ermöglicht eine strategische Diversifizierung durch die Erschließung neuer Märkte und die Erweiterung des Produktangebots und stärkt seine Lieferkettenstrategie. Da sich beide Unternehmen der Herstellung umweltfreundlicher, lösungsmittelfreier Produkte verschrieben haben, stärkt die Transaktion zudem die Position von ATP als Marktführer im Bereich umweltverträglicher Klebetechnologien und bedient damit die steigende Nachfrage nach nachhaltigen Produkten in verschiedenen Sektoren wie der Automobilbranche, der Baubranche und der Medizintechnik.
„Ich freue mich sehr, dass wir Neschen in einem schwierigen wirtschaftlichen Umfeld an einen geeigneten strategischen Investor verkaufen konnten. Unser Dank gilt dem Carlsquare-Team, das uns mit seiner umfangreichen M&A-Erfahrung zu diesem Ergebnis verholfen hat.“ – Dr. Henning von Kottwitz, Vorstandsvorsitzender, Blue Cap
„Wir freuen uns sehr, Neschen in der ATP-Familie begrüßen zu dürfen. Bei dieser Akquisition geht es nicht nur darum, unsere Produktionskapazitäten zu erhöhen, sondern auch darum, unser gemeinsames Engagement für Nachhaltigkeit voranzutreiben. Gemeinsam werden wir den Markt weiterhin mit innovativen, lösungsmittelfreien Lösungen beliefern.“ – Daniel Heini, CEO, ATP
Carlsquare agierte als exklusiver Berater der Blue Cap AG.
